区政府性债务风险应急处置预案2篇

区政府性债务风险应急处置预案2篇区政府性债务风险应急处置预案　政骑办公文件草)，山东省定向化保障公务用车配备使用管理办法(省机关事务管理局起草)，山东省重大文物安全事故和行政违法案件责任追究规定(下面是小编为大家整理的区政府性债务风险应急处置预案2篇,供大家参考。

篇一：区政府性债务风险应急处置预案

骑办公 文件 草)，山东省定向化保障公务用车配备使用 管理办法(省机关事务管理局起草)，山东 省重大文物安全事故和行政违法案件责任 追究规定(省文物局起草)。

　三、抓紧调查研 究、起草 的立法项 目 (20件 ) 山东省促进现代物流业发展规定 (省 经济和信息化委起草)，山东省 民用爆炸物 品安全管理办法(省国防科工办起草)，山 东省动物诊疗管理办法(省畜牧兽医局起 草)，山东省城镇体 系规划实施办法 (省住 房城乡建设厅起草)，山东省果树种子苗木 生产经营管理办法 (省农业厅起草)，山东 省地震 群测群 防管理 办法 (省 地震局起 草)，山东省工伤保险规定(省人力资源社 会保障厅起草)，山东省实施《社会团体登 记管理条例 》办法(修改)(省民政厅起草)， 山东省社会保险稽查办法(修改)(省人力 资源社会保障厅起草)，山东省测绘成果管 理办法(修改)(省国土资源厅起草)，山东 省查处冒充专利行为暂行办法(修改)(省 科技厅起草)，山东省特 困人员供 养办法 (修改)(省 民政厅起草)，山东省殡葬管理 办法(修改)(省民政厅起草)，山东省行政 裁决办法(省法制办起草)，山东省残疾人 就业办法(修改)(省残联起草)，山东省性 病防治管理办法(修改)(省卫生计生委起 草)，山东省儿童计划免疫管理办法(修改) (省卫生计生委起草)，山东省用能和排污 计量监督管理办法(省质监局起草)，山东 省城建档案管理办法(省住房城乡建设厅 起草)，山东省乡村和城镇居民利用自有住 宅或者其他条件从 事旅游经营管理办法 (省旅发委起草)。

　此外 ，未列入计划 的项 目，如确有必 要、条件成熟并经省政府领导同意的，有关 部门可以适时提出。

　(2017年 4月 17日印发 ) 山东省人民政府办公厅 关于印发山东省政府性债务风险 应急处置预案的通知 鲁政 办字 ~201 73 4 1号 各市人民政府 ，各县 (市、区)人民政府 ，省政府各部门、各直属机构 ，各大企业 ，各 高等院校 ：

　山东省人民政府公报 2017年第 13期 40

　— —省政府 办公厅 文件 《山东省政府性债务风险应急处置预案 》已经省政府同意，现印发给你们 ，请认真 组织实施。

　山东省人民政府办公厅 2 0 1 7年 3月 1 6日 山东省政府性债务风险应急处置预案 1 总则 1．1 目的 1．2 工作原则 1．3 编制依据 1．4 适 用范围 2 组织指挥体系及职责 2．1 应急组织机构 2．2 领导小组职责 2．3 领导小组成员单位职责 3 预警和预防机制 3．1 预 警监 测 3．2 信息报告 3．3 分类处置 3．4 债务风险事件级别 4 应急 响应 4．1 分级响应和应急处置 4．2 政 府财政重整计 划 1 总则 4．3 舆论 引导 4．4 应急终止 5 后期处置 5．1 债务风险事件应急处置记 录及 总结 5．2 评估分析 6 保障措施 6．1 通信保 障 6．2 人 力保 障 6．3 资源保障 6．4 安全保障 6．5 技术储备与保障 6．6 责任追究 7 附则 7．1 预案管理 7．2 预案解释 7．3 预案 实施 时间 ’

　1．1 目的 41 面东省人民政府公报 2017年第13期

　 加快构建省市县政府性债务风险防控 体系，建立健全风险应急处置工作机制 ， 坚持快速响应、分类施策 、各司其职、协 同联动、稳妥处置 ，牢牢守住不发生区域 性系统性风险的底线 ，切实防范和化解财 政金融风险，维护全省经济安全和社会稳 定 。

　1．2 工作原 则 1．2．1 分级负责 省政府对全省政府性债务风险应急处 置负总责，设区的市级政府对市本级及所 属县 (市、区，含省财政直接管理县，下 同)政府性债务 风险应 急处置负责 ，县 (市 、区)级政府对本县 (市、区)政府 性债务风险应急处置负责 。

　各级财政部门是同级政府性债务风险 应急处置牵头管理部门。举借政府性债务 或使用政府性债务资金的有关单位是政府 性债务风险防控 的责任主体。各级审计 、 人民银行 、金融监管等部门按照职责分工 加强对政府性债务的监管。

　跨市政府性债务风险应急处置 由相关 地区协商办理 。

　1．2．2 及 时应 对 各级政府应当坚持预防为主、预防和 应急处置相结合 ，加强对政府性债务风险 的动态监控 ，及时排查风险隐患 ，妥善处 置风险事件。

　1．2．3 依法处置 政府性债务风险事件应急处置应当依 法合规，尊重市场化原则 ，充分考虑并维 山东省人民政府公报 2017年第 13期 42 护好各方合法权益。

　1．2．4 权责明确 各级政府要按照 “谁举债 、谁偿还” 的原则 ，逐级落实和强化偿债责任和风险 防控责任 ，切实硬化预算约束 ，防范道德 风 险。

　1．3 编制依 据 《中华人民共和国预算法》《中华人 民 共和国突发事件应对法 》《国务院关于加 强地方政府性债务管理 的意见》 (国发 [20143 43号)、《国务院办公厅关于印发 地方政府性债务风险应急处置预案的通 知》(国办函 [2016]88号)、《财政部关 于印发 <地方政府性债务风险分类处置指 南)的通知 》 (财预 [20163 152号)、 《山东省突发事件应对条例》《山东省人 民 政府关于贯彻 国发 [2014]43号文件加 强政府性债务管理的实施意见 》 (鲁政发 ~2014]23号)、《山东省人 民政府关于印 发山东省突发事件总体应急预案 的通知 》 (鲁政发 [20123 5号)等。

　1．4 适 用 范 围 本预案所称政府性债务风险事件 ，是 指省市县各级政府已经或者可能无法按期 支付政府债务本息 ，或者无力履行或有债 务法定代偿责任 ，容 易引发财政金融风 险，需要采取应急处置措施予以应对的事 件 。

　本预案所称存量债务 ，是指清理甄别 认定的 2o14年末地方政府性债务 ，包括 存量政府债务和存量或有债务。

　 1．4．1 政府债务风险事件 (1)政府债 券风 险事件 ：指省政 府 (或授权计划单列市政府 )发行 的一般债 券、专项债券还本付息出现违约。

　(2)其他政府债务风险事件 ：指除地 方政府债券外的其他存量政府债务还本付 息出现违约。

　1．4．2 或有债务风险事件 (1)政府提供担保 的债务风险事件 ：

　指由企事业单位举借、政府及有关部门提 供担保的存量或有债务出现风险，政府需 要依法履行担保责任或相应民事责任却无 力承担 。

　(2)政府承担救助责任的债务风险事 件 ：指企事业单位 因公益性项 目举借 、由 非财政性资金偿还 ，各级政府在法律上不 承担偿债或担保责任的存量或有债务出现 风险，政府为维护经济安全或社会稳定需 要承担一定救助责任却无力救助。

　2 组织指挥体系及职责 2．1 应 急组 织机 构 省市县政府分别设立政府性债务管理 领导小组 (以下简称债务管理领导小组)， 作为非常设机构，负责领导本地区政府性 债务 日常管理 。当本地区出现政府性债务 风险事件时，根据需要将债务管理领导小 组转为政府性债务风险事件应急领导小组 (以下简称债务应 急领导小组)，负 责组 织、协调、指挥政府性债务风险事件应对 工作 。

　债务管理领导小组 (债务应急领导小 组)由本级政府主要负责人任组长 ，成员 单位包括财政 、发展改革、公安、审计、 国资、地方金融监管、宣传、信访、法制 等部门单位 以及人 民银行分 支机 构、银 监、证监、保监等部门，根据工作需要可 以适时调整成员单位。

　2．2 领导小组职责 (1)决定启 动、终止本预案应 急响 应。

　(2)统一领导、指挥政府性债务风险 事件应急处置工作 。

　(3)分析、研究政府性债务风险的有 关信息，制订应急措施。

　(4)指挥、协调各有关部门、相关政 府实施应急措施。

　(5)负责应急处置预案报告、总结、 评估等后期处置工作。

　2．3 领导小组成员单位职责 2．3．1 财政部门是政府性债务 的归 口管理部 门，承担本级债务管理领导小组 (债务应急领导小组)办公室职能，负责 债务风险日常监控和定期报告 ，组织提出 债务风险应急措施方案 。

　2．3．2 债务单位行业 主管部 门是政 府性债务风险应急处置的责任主体 ，负责 定期梳理本行业政府性债务风险情况 ，督 促举借债务或使用债务资金的有关单位制 定本单位债务风险应急预案 ；当出现债务 风险事件时，落实债务还款资金安排 ，及 时向债务应急领导小组报告。

　2．3．3 发展改革部 门负责评估本地 43 山东省人 民政府公报 2017年第 13期

　择政府办公j：r文佟：

　区投资计划和项 目，根据应急需要调整投 资计划，与各级政府部门共 同做好相关企 业债券风险的应急处置工作。

　2．3．4 审计部 门负责对政府性债务 风险事件开展审计 ，明确有关单位和人员 的责任。

　2．3．5 地方金融监管部门负责按照 职能分工协调所监管的地方金融机构配合 开展政府性债务风险处置工作；协调查处 非法集资。

　2．3．6 宣传部门根据政府性债务风 险的严重程度 ，加强媒体舆情 管控与引 导 。

　2．3．7 信访部门负责协调做好涉及 政府性债务风险的信访接待工作，维护信 访秩序。

　2．3．8 法制部门负责研究风险处置 过程中涉及的法律问题 ，对提出的有关措 施 、办法进行合法性审查 。

　2．3．9 人民银行分支机构负责开展 金融风险监测与评估 ，牵头做好 区域性系 统性金融风险防范和化解工作 ，维护金融 稳定 。

　2．3．10 银监、证监 、保监等部门分 别负责指导银行、证券 、保险等金融机构 做好风险防控 ，协调金融机构配合开展风 险处置工作 ，牵头做好有关风险处置工 作 。

　2．3．11 公安部门依法参与政府性债 务风险事件应急处置工作 ，维护政府性债 务风险事件发生地社会秩序 以及涉及政府 山东省人民政府公报 2017年第 13期 44 性债务的银行间债券市场秩序，发现涉嫌 犯罪的，对有关人员 的违法行为立案侦 查 ，并相应采取必要的强制措施。

　2．3．12 其他部门 (单位)负责本部 f-1(单位)职责范围内债务风险管理和防 范工作 ，落实政府性债务偿还化解责任。

　3 预警和预防机制 3．1 预警监测 省财政建立健全政府性债务风险评估 和预警机制，结合各地实际，设立债务风 险预警线 ，加强风险监测，定期排查风险 隐患 ，及时对风险地 区进行提示和预警， 督导相关地区做好风险防范工作，做到风 险早发现 、早报告 、早处置。

　3．2 信息报告 省市县政府应当建立政府性债务风险 事件报告制度，发现问题及时报告，不得 瞒报、迟报 、漏报、谎报。

　3．2．1 政府债务风险事件报告 设区的市级 、县级政府 (以下统称市 县政府)预计无法按期足额支付到期政府 债务本息的，应当提前 2个月以上向上一 级政府报告，同时抄送上一级财政部门。

　发生突发或重大情况 ，县级政府在报告市 级政府的同时，可以直接 向省政府报告， 并抄送省 、市级财政部门。省、市级财政 部门接报后应当立即将相关情况通报本级 政府债务应急领导小组各成员单位，并抄 送上级财政部门驻当地监察 (检查)办事 机构。

　3．2．2 或有债务风险事件报告

　 市县政府或有债务的债务人预计无法 按期足额支付或有债务本息的，应当提前 1个月以上向本级主管部 门和财政部 门报 告 ，经财政部门会同主管部门确认无力履 行法定代偿责任或必要救助责任后 ，由本 级政府向上一级政府报告，并抄送上一级 财政部门。遇突发或重大事件，县级政府 在报告市级政府的同时，可以直接向省政 府报告 ，并抄送省、市级财政部门。省、 市级财政部门接报后应当立即将相关情况 通报本级政府债务应急领导小组各成员单 位 ，并抄送上级财政部 门驻 当地监察 (检 查)办事机构。

　3．2．3 报告内容 包括预计发生违 约的政府性 债务类 别、债务人 、债权人、期限、本息、原定 偿还安排等基本信息 ，风险发生原因，事 态发展趋势，可能造成的损失 ，已采取及 拟采取的应对措施等。

　3．2．4 报告方式 一般采取书面报告形式。紧急情况下 可先采取电话报告、后书面报告的方式 。，‘

　3．3 分类处置 ’

　3．3．1 地方政府债券 对地方政府债券，省市县政府根据实 际举借债务数额 ，分别依法承担偿还责任。

　3．3．2 非政府债券形式的存量政府 债务 对非政府债券形式 的存量政府债务 ， 经同级政府、债权人 、企事业单位等债务人 协商一致，可以按照《中华人民共和国合同 省政府办公厅文件 法》第八十四条等有关规定分类处理 ：

　(1)债权人同意在规定期 限内置换为 政府债券的，同级政府不得拒绝相关偿还 义务转移，并应承担全部偿还责任。同级 政府应当通过预算安排 、资产处置等方式 积极筹措资金，偿还到期政府债务本息，其 中政府债务本金可以通过省政府代为发行 政府债券偿还； (2)债权人不同意在规定期 限内置换 为政府债券的，仍 由原债务人依法承担偿 债责任 ，对应的政府债务限额 由省政府统 一收回。同级政府作为出资人 ，在出资范 围内承担有限责任。

　3．3．3 存量或有债务毋 (1)存量担保债务 。存量担保债务不 属于政府债务。按照《中华人民共 和国担 保法》及其司法解释规定，除外国政府和国 际经济组织贷款外，地方政府及其部 门出 具的担保合同无效 ，地方政府及其部 门对 其不承担偿债责任 ，仅依法承担适 当民事 赔偿责任，但最多不应超过债务人不能清 偿部分的二分之一 ；担保额小于债务人不 能清偿部分二分之一的，以担保额为限。

　具体责任金额由当地政府、债权人、债 务人依据上述规定 ，参照政府承诺担保金 额 、财政承受能力等协商确定。

　(2)存量救助债务。存量救助债务不 属于政府债务 对政府可能承担一定救助 责任的存量或有债务 ，同级政府可 以根据 具体情况实施救助，但保留对债务人的追 偿权 。

　45 山东省人民政府公报 2017年第 13期

　 3．3．4 新发生的违法违规担保债务 对 2014年修订的《中华人民共和国预 算法》施行以后地方政府违法违规提供担 保承诺 的债务 ，在依法界定责任的基础上， 参照 3．3．3第(1)项依法处理 。

　3．3．5 其他事项 政府性债务风险分类处置的具体办法 按照《财政部关于印发(地方政府性债务风 险分类处置指南>的通知》(财预[2016]152 号)规定执行。

　3．4 ...

篇二：区政府性债务风险应急处置预案

险 控 制一、引言一直以来，地方政府债务风险都是地方经济发展绕不开的问题。党的十九大提出 2017—2020 年是全面建成小康社会决胜期，要坚决打好防范化解重大风险、精准脱贫、污染防治的攻坚战。2017 年中央经济工作会议指出金融风险是防范重大风险的重点，2018 年中央经济工作会议强调稳妥处理地方政府债务风险问题。2018 年 12 月全国财政工作会议强调继续打好三大攻坚战，严格控制地方政府隐性债务，有效防治财政金融风险。可见，防范化解金融风险尤其是地方政府债务风险是当前及今后一段时期我国经济金融领域的重要任务 [1] 。新《预算法》出台以后，政府债务风险问题成为学者的关注重点。但我国各个地方政府债务规模仍然庞大，地方政府债务风险具有隐蔽性强、破坏力大等特征。历史经验表明，当某一区域或领域的债务水平过高时，会产生违约行为，容易引发一系列连锁反应，最终形成系统性风险 [2] 。因此，如果能对地方政府债务风险水平进行准确的估算，并且能设计一个在风险即将达到危险临界值时及时提醒的预警系统，就可以避免产生过大风险，这对我国控制系统性金融风险，促进经济发展有重要意义。本文以优劣解距离法（TOPSIS）为基础，设计出一套完善的政府债务风险预警系统，以中部某省 T 区政府为例，提取 2016—2018 年政府债务相关数据进行预警分析，对其风险展开测度、评级。结果表明，该区整体的债务风险处于中等水平及以下，属于可控范围，但是 2017 年和2018 年已经接近高风险水平临界值，这种情况应该予以重视，要及时发现问题、解决问题，将风险长期控制在可控水平。本文具体研究意义有以下两点：首先，目前大部分关于债务风险的评价系统都会使用到专家意见法等偏主观性的评价模式，而本文方法摒弃了主观因素，采用更为客观的方式对债务风险展开预警研究；其次，在以优劣解距离法为核心的预警系统当中，增加或减少评价指标极为便利，这让此方法运用到实际中时可以更好地适应不同地区的经济情况，做到因地制宜。二、文献综述随着对政府债务风险的研究逐渐深入，构建预警系统在实际运用中已经成为控制风险的有效手段之一。目前我国已有研究大致分为两类 [3] ：一类是针对我国地方债务总体风险展开的研究。孙克竞 [4] 采用 VAR 模型对我国各省级政府负债数据展开分析，探究长期负债成因，最终得出结论，政府长期负债主要是由现行财政系统与政府财政支出这两项共同导致的。李腊生等 [5] 、何德旭和王学凯 [6] 采用 KMV 模型对多个省市的政府债务风险数据展开分析，得出类似结论，地方政府并不存在财务风险可能，更多承担的是道德风险。庞晓波和【摘 要】地方政府债务风险具有隐蔽性强、破坏力大等特征，一旦防控不及将影响地区经济平稳发展。为有效防范政府债务风险，采用优劣解距离法（TOPSIS）构建地方政府债务风险预警系统，以简洁客观的方式量化债务风险并对其进行评级。文章选取我国中部某省 T 区政府 2016—2018 年有关债务指标为样本，采用地方政府债务风险预警系统进行分析，结果显示该地区整体债务风险处于可控水平，但量化结果分数距离高风险水平已经较为接近，与该区的实际情况相符，此预警系统为政府债务风险防范提供了新的思路。最后从短期处置、长期防控两个方面提出防范风险的建议与措施。【关键词】地方政府债务； 风险估算； TOPSIS； 预警系统【中图分类号】F812 【文献标识码】A 【文章编号】1004-5937（2021）22-0073-06地方政府债务风险预警研究——以 T 区政府为例湖南工业大学经济与贸易学院 何 涌 侯文浩【基金项目】湖南省社会科学成果评审委员会课题重大项目“湖南省地方债务风险化解与防范研究” （XSP20ZDA006）；湖南省教育厅科学研究项目重点项目“系统性风险防控下湖南省地方政府债务管控研究” （18A268）【作者简介】何涌（1974— ），男，湖南宁乡人，博士（博士后），湖南工业大学经济与贸易学院院长、教授、硕士生导师，研究方向：投融资与信用管理；侯文浩（1997— ），男，湖南长沙人，湖南工业大学硕士研究生，研究方向：投融资管理73网络首发时间：2021-11-01 17:43:33网络首发地址：https://kns.cnki.net/kcms/detail/14.1063.F.20211029.1707.023.html

　会 计 之 友 2021 年 第 22 期风 险 控 制李丹 [7] 从债务负担率指标出发，对中央政府和地方政府同时展开测度，发现虽然中央政府存在资金配置效率较低的问题，但中央和地方政府的债务风险都处于可控水平。虽然上述大多研究表明我国政府债务风险总体处于可控水平，但仍然有部分学者认为其中存在的债务风险不容小觑。李爽 [8] 采用 MATLAB 软件，结合层次分析法和红绿灯预警模型对 30 个省市地区债务风险进行分析，发现目前我国已经不存在无风险地区，并有约一半的地区债务风险处于红色警戒区。另一类是针对政府债务管理方面的研究。张同功 [9] 创建了柔性评价指标系统来评估我国政府债务，利用红绿灯预警系统和风险指数模型对其进行评价和预警，依照评价结果针对政府债务管理提出建议。刘金林等 [10] 通过比较我国不同政府的债务规模、债务结构和管理政策，总结出更优化的政府债务管理模式，为我国地方政府债务风险管理提供了理论基础。徐占东和王雪标 [11] 根据投资组合理论和伊藤定理，针对地方政府债务违约可能性创建了测算模型，发现地方政府债务违约的主要影响因素为税收收入和其他收入，债务期限越长，按期偿还的概率越大。上述研究采用的都是较大范围区域的数据总量，从宏观角度出发展开分析，大多此类研究结论表明，我国政府债务并无重大风险，基本处于可控风险水平，但是我国不同地区经济状况有所不同，可能存在贫富差异，整体风险可控并不代表局部同样不存在举债风险。因此，为弥补这类空缺，学者做了更具针对性的地区性债务预警分析。代表性的研究有：何涌和陈梦颖 [12] 在采用 QCA 法对湖南省地区地方政府债务影响因素展开研究后发现，单一的影响因素无法对地区债务风险形成重要影响，只有组合式的影响因素才能真正影响地方政府债务问题。刘文朝等 [13] 、张祥华等 [14] 使用 KMV 模型分别对重庆市与黑龙江省债务数据展开测度，结果表明总体风险尚处可控水平，但为了防控更大风险，控制债务额度极为重要，不仅如此，还需建立以专家系统和人工神经网络为核心的债务风险预警系统，以抑制隐性债务的过度增长。靳伟凤等 [15] 基于熵权法—理想解法—RBF 神经网络的债务风险预警模型展开了对辽宁省 2010—2022 年政府债务的风险分析。谭云和王文姣[16] 从地方政府举债的深层次原因出发，基于PCA 主成分分析法构建成都市政府债务风险预警模型，发现成都目前政府债务风险尚处于可控水平。张小锋 [17] 在运用PCA 方法对哈尔滨市债务情况进行研究时，发现哈尔滨市地方政府存在债务风险偏高、财政资金使用效率低下等问题。由此可见，我国不同地区发展差异明显，总体测度的结果乐观不代表没有任何地区存在风险，因此，更为细化的债务风险预警研究是必要的，否则当整体风险测度体现出问题时再展开防控措施可能为时已晚。由于不同地区经济发展水平不同，在测度风险时所采用的评价指标不能一概而论，如发展较落后的地区可能会需要更高的政府负债来拉动当地城建及经济的发展。基于此，在现有研究基础上，本文运用综合评价法，构建较为完善的地方政府债务风险监测预警系统，以我国中部某省 T区政府 2016—2018 年债务数据为例，对地方政府债务风险预警分析进行深入探究，并根据量化结果展开针对性的预警机制研究。三、地方政府债务风险监测预警系统构建（一）综合评价方法选择随着构建风险预警系统在经济领域运用逐渐广泛，同时中央对地方政府举债问题越来越重视，学者认识到通过创建合理的地方政府债务预警系统来控制地方政府债务问题是有必要的。那么，选择合理的综合评价方法就成为其中关键。目前经济研究中，综合评价方法有许多，包括层次分析法、模糊评价法等。针对政府债务，Stiglitz [18] 根据举债获得资金的不同使用途径分析了债务风险的成因，我国学者王俊 [19] 通过 KMV 模型和 VAR 模型建立了地方政府债务风险预警系统，同时识别出隐藏在地方政府债务链背后的潜在风险。李斌等 [2] 对政府债务风险的评价则是以支持向量机为核心，同时结合专家意见法设置综合评价值。许争和戚新 [20] 选取了九个指标，采用模糊综合评价法与层次分析法将风险量化，以此来创建政府债务风险预警系统。上述方法虽然最终实现了研究目标，但还存在一定的不足：专家意见法客观性不足，不同的专家学者对同一问题常常会给出不同的意见；模糊综合评价法与层次分析法计算复杂，并且当指标数量较大时，结果容易产生误差，不够准确。通过对前人研究的分析与借鉴，本文最终选择采用TOPSIS 综合评价法对债务风险展开分析，对每年的相关指标进行综合评价，量化风险，并在此基础上构建 T 区政府债务风险预警系统。TOPSIS 综合评价法，即优劣解距离法，由 Hwang 和Yoon [21] 于 1981 年提出，是一种能充分利用原始数据，结果精确反映各评价结果之间差距的综合评价方法。在笔者挑选出能充分展现地方政府债务状况的指标后，运用TOPSIS 综合评价法展开评价相对简单易行，无需依赖外部专家的主观意见，可以更加独立地生成分析结果，并且对数据分布和样本含量都无严格限制，后期如果需要增加或减少评价指标，此风险预警系统依旧能照常运行。综上74

　风 险 控 制所述，本文所设计的风险预警系统客观性和适应性较强，并且相对简单易行。（二）指标选择目前，我国地方政府举债方式繁多，包括通过融资平台或国有企业向银行贷款，以及发行公债等。本文以我国中部某省 T 区政府为对象展开对政府债务的研究，在选择T 区政府债务风险预警分析指标时，遵循的原则包括重要性和相关性等。重要性即所选指标必须对地区债务风险程度具备重要影响，具体从政府债务偿还能力、财政创收能力等方面来考量；相关性指所选指标与债务风险水平高度相关，依靠这些指标得出的研究结果必须具备能准确表现实际风险水平的能力。基于上述原则，结合 T 区政府所在地区的市场环境与经济发展水平，本文选取负债率、债务率、偿债率、债务依存度、赤字率五个指标作为研究基础。同时，本文数据均来自地方政府及其对应的财政部门门户网站，所选择的指标及其对应的国际公认警戒线如表1所示。指标 计算公式 国际公认警戒线负债率年末债务余额 / 当年地方生产总值10%赤字率（财政开支 - 财政收入）/ 当年地方生产总值3%债务率 年末债务余额 / 当年财政收入 100%偿债率当年债务需还本付息之和 / 当年财政收入15%债务依存度当年举借债务数额 / （当年财政支出 + 当年需还本付息之和）15%~30%表 1 主要监测指标（三）预警标识设计一般而言，大部分学者划分风险临界值时都会采取国内外共识的警戒线为临界点。例如大家熟识的负债率指标，国际公认警戒线为 60%，那么可能在许多研究中就直接采用 60%为债务危机的临界点，其他指标也是类似；在得到每个指标的临界值后，代入各个综合得分分析公式计算出量化后的风险数值；最后再通过收集专家意见，对所处风险水平进行划分，得出结论。这样的方法的确在理论上是可行的，但也存在不少问题：第一，实际操作复杂；第二，专家给出的风险划分标准存在很大的主观性，不同专家学者可能存在很多不同的看法；第三，由于不同地区贫富差距悬殊，债务风险指标警戒线不可一概而论。2016 年11 月 14 日，国务院办公厅对外发布《地方政府性债务风险应急处置预案》，明确我国将把地方政府性债务风险事件划分为四个等级，并给出了发生不同等级债务危机时的应急预案，本文所设计的风险标准划分方法在四个风险层级的基础上，另外增加“无风险”层级，对综合评价结果展开分类。具体方法如下：以高于或低于平均值三倍标准差为分界线，将可能的结果分为高、中、低三个区间，如果风险超过可控区达到高风险水平，就可能引发系统性风险。由于本文结果得分是分数越高越安全，那么就将低于平均值三倍标准差的区间划分为危险风险区间，高于平均值三倍标准差的区间为无风险区间，中间区间为风险可控区。风险可控区另外细分为低、中、高区域，以高于或低于平均值一倍标准差为线。按照以上方法，就将风险分为五个层次，分别为无风险、低风险、中风险、高风险、危风险，辅以白色、绿色、蓝色、橙色、红色警示灯来表示其严重程度。如表 2 所示。（四）基本步骤本文建立的地方政府债务风险预警系统，以 TOPSIS综合评价法为核心，结合风险程度划分系统对案例展开研究，为实际建立预警系统提供思路。具体步骤如下：步骤一：通过实时监控及时获得预警系统所需指标的相关数据，计算出所需的各个指标值。步骤二：通过 TOPSIS 综合评价法对当年的指标进行评价，最终得出一个年度债务风险评价值。步骤三：用预设好的风险评价原则对当年的风险水平定级，决定其风险程度，如可以将风险分为低、中、高风险，并相应通过不同颜色的信号灯来体现严重程度。步骤四：针对其风险程度决定是否要采取风险防控措施。四、基于 TOPSIS 的 T 区政府债务风险预警分析（一）T 区政府财政数据统计针对上述财政指标，本文以 T 区政府为例，查阅政府门户网站公开信息，得到 2016—2018 年三年有关财政的原始数据，容易算出所需要的五项财政指标（表 3、表 4）。高风险 危风险预警区间（μ-σ，μ-3σ）

　（μ-3σ，0）（0.2303，0.0249）（0.0249，0）警示灯颜色 橙色 红色无风险 低风险 中风险（1，μ+3σ）

　（μ+3σ，μ+σ）

　（μ+σ，μ-σ）（1，0.6411）

　（0.6411，0.4357）（0.4357，0.2303）...